佳洁士资本(Crest Capital)已经经营了超过25年，所以当我们创业的时候，互联网只是阿尔·戈尔(Al Gore)想象中的一个虚构(好吧，不是真的)。但这是真的，当我们开始公司融资设备在美国，每笔交易都是在面对面(或至少是语音)接触最多的情况下进行的。我们在当地做了数以千计的贷款和租赁，所有这些都是通过面对面的握手来完成的。更多的交易首先是在贸易展览会上达成的，然后通过电话完成。

虽然我们仍然为个人接触和真实的关系感到自豪，无论交易是面对面的还是网络的，但我们现在的大部分业务都来自互联网。当然，我们喜欢认为这是因为在线贷款比走进银行更容易、更快，而且通常更好(事实确实如此——这绝对是部分原因)，但令人惊讶的是，有多少银行真的在把小企业赶走。

根据…哈佛商学院最近发表了一篇工作论文1995年，美国50%的银行贷款都发放给了小企业。这一数字稳步下降，2012年降至30%。在短短17年里，这是一个巨大的下降。

有趣的是，小企业的总数从未如此之多。美国有近2900万家小企业。虽然超过一半的贷款是家庭贷款，而且绝大多数(2300万)是独资企业，但仍有近600万小企业有员工，这几乎占据了所有小企业贷款市场。换句话说，作为主要贷款候选人的企业数量从未如此之多。

因此，如果小企业的数量和以往一样多，而银行对小企业的贷款却在减少，那么导致网络贷款增加的几种情况就会立即显现出来。

根据哈佛大学的论文，在金融危机期间，陷入困境和倒闭的银行达到了自大萧条以来从未见过的水平。受打击最严重的是规模较小的社区银行——正是这些银行将面对面的小企业贷款作为其业务的很大一部分。再加上新成立的银行越来越少，你就有了一个清晰的小企业贷款机构举个银行初创企业减少的例子，我们只需要看看2011年，根据美国联邦存款保险公司(FDIC)的数据，当时没有新的银行执照。这是该组织80年历史上第一次出现这种情况。)

这绝对是一种趋势，有几个因素在起作用。

首先，由于小企业(就像小银行一样)更容易受到整体经济状况的影响，这使得小企业作为一个整体，面临更大的信贷风险。目前，我们距离金融危机已经过去了六年，但对大多数人来说，经济仍然不“好”，人们普遍认为经济衰退随时可能发生。不管真实与否，这种持续的悲观情绪使小企业在银行看来是一项糟糕的投资。

其次，许多银行根本不认为小企业贷款的投资回报率是值得的。例如，绝大多数寻求贷款的小企业希望获得25万美元以下的贷款(事实上，许多小企业希望获得10万美元或更少的贷款)。但是，对于银行来说，无论贷款金额多少，小企业贷款所需的非资本成本都是相同的。因此，100万美元贷款的投资回报率远高于10万美元贷款，因为两者的管理成本相同。这导致银行对小企业贷款设置了最低限额——如果最低贷款金额是25万美元，那么当地保险公司在哪里寻找5万美元的贷款来购买新的标牌呢?

第三，由于中小型企业通常不需要像大型上市公司那样披露财务记录，而且它们的足迹也很小，因此没有真正的透明度。如果拥有6名员工、年销售额为200万美元的Ed’s Auto Parts想要贷款，银行无法查看他们的财务状况，甚至无法“看到”除了一个地点和一辆开了4年的送货车之外的任何东西。相反，他们必须坐下来和艾德本人交谈。公众透明度的缺乏增加了我们之前提到的管理成本，也使这些大型贷款机构对那些他们点击几下鼠标就无法“看到”财务状况的小公司格外警惕(或者，就私营公司而言，至少要指出多个明显的抵押品，如建筑物、车队等)。

上述因素共同创造了这样一种环境，即今天仍在营业的银行更愿意向更大的实体发放大笔贷款(25万美元以上)。

在线小企业贷款机构不仅利用技术为小企业借款人创建了一个精简、直观的申请和审批流程，还开发了先进的算法，以快速做出信用决策。这允许一个权宜之计的申请过程，有时允许在更短的时间内作出信贷决定，而不是商人可能坐着等待与银行信贷员交谈。

再加上文书工作的因素。事实上，许多小商人花费数小时填写表格，收集过去的纳税申报单、财务报表等资料。这些步骤通常被在线电子贷款机构完全省去了，他们通常只需要一个简单的申请(例如，在Crest Capital，我们只需要一个简单的在线申请就可以获得25万美元的贷款，而且也不需要证明)。

这些因素结合在一起，标志着小企业贷款的明显转变，在小企业贷款中，地理位置不如实际业务和贷款敏锐度重要。如今，一个可靠的小企业现在可以把目光投向当地以外的地方，与在线贷款机构合作，这些机构不仅乐意提供小企业所需的贷款，而且合作起来也更容易。